Τα αμοιβαία κεφάλαια είναι μία «σίγουρη» μορφή επένδυσης; Ορ. Θεοδ., Παπάγου

Όπως θα είδες, ακόμα και ο φίλος που μας απηύθυνε την ερώτηση είχε την εξυπνάδα να βάλει το σίγουρη μέσα σε ομοιωματικά! Κάτι ήξερε. Σίγουρη επένδυση δεν υπάρχει. Υπάρχουν όμως διαβαθμίσεις του ρίσκου και τα αμοιβαία είναι μία καλή περίπτωση διασποράς ρίσκου.

Τι είναι όμως τα αμοιβαία κεφάλαια;
Στην ουσία δεν είναι τίποτε άλλο παρά τα χρήματα πολλών επενδυτών συγκεντρωμένα σε ένα ισχυρό κεφάλαιο. Το ποσό διαχειρίζονται ειδικευμένοι σύμβουλοι τραπεζών ή εταιρείες διαχείρισης και το τοποθετούν σε διάφορα οχήματα, από μετοχές χαμηλού ή υψηλού ρίσκου μέχρι ομόλογα.

Τα αμοιβαία κεφάλαια, δεν είναι «guarantee», όσο και αν κάποιοι προσπαθούν να σε πείσουν ότι είναι μία ασφαλής μορφή επένδυσης. Η ασφάλεια ενός αμοιβαίου είναι άρρηκτα συνδεδεμένη με την πιθανή απόδοσή του.
Μπορείς δηλαδή να μπεις σε ένα αμοιβαίο με μετοχές και ομολογίες μεγάλων σταθερών οικονομιών και να πας για ένα 5-7% με σχετική ασφάλεια.
Μπορείς όμως να παρασυρθείς και σε ένα εντελώς ακραίου ρίσκου αμοιβαίο με κρατικά ομόλογα και μετοχές χωρών που δεν τις ξέρουν …ούτε οι κάτοικοί τους και να περιμένεις αποδόσεις μέχρι και 20% ή και παραπάνω. Και δεν θέλω να είμαι άγγελος κακών ειδήσεων αλλά σπάνια θα σου βγει το στοίχημα χωρίς αυτό να σημαίνει ότι δεν έχουν προκύψει και μεγάλα κέρδη από τέτοιες κινήσεις.

Εκτός των ακραίων λύσεων πάντως, πρέπει να παραδεχτώ ότι τα αμοιβαία είναι μία καλή διασπορά για το κεφάλαιό σου, ειδικά αν είσαι εγκρατής στις αποδόσεις που αναζητάς.

Το γεγονός ότι τα αμοιβαία κεφάλαια διακρίνονται σε υψηλού, μεσαίου και χαμηλού κινδύνου, όπως και σε βραχυπρόθεσμης, μεσοπρόθεσμης και μακροπρόθεσμης απόδοσης αποδεικνύει ότι υπάρχουν πολλοί τρόποι να κινηθείς στη συγκεκριμένη αγορά.

Και εδώ, όπως και στο χρηματιστήριο, καλό είναι το ποσό που θες να διαθέσεις να μην σου είναι απαραίτητο στην προσεχή διετία, ώστε να μην αναγκαστείς να ρευστοποιήσεις την επένδυσή σου την λάθος στιγμή!

Και θυμήσου, ενώ πρέπει να ακούς τους ειδικούς συμβούλους διαχείρισης των τραπεζών και των εξειδικευμένων εταιρειών, δεν πρέπει να πιστεύεις χωρίς έλεγχο όλα όσα σου υπόσχονται…